掉期交易举例(掉期交易的特点)

利率互换 interest rate swap亦作利率掉期一种互换合同合同双方同意在未来的某一特定日期以未偿还贷款本金为基础，相互交换利息支付利率互换的目的是减少融资成本如一方可以得到优惠的固定利率贷款，但希望以浮动利率筹集资金，而另一方可以得到浮动利率贷款，却希望以固定利率筹集资金，通过互换交。

11 场内交易受到交易所的严格监管，而场外交易则更加灵活，但风险相对较高12 举例来说，在原油交易中，计价策略至关重要假设涉及740，000桶ESPO原油的实货交易，其定价规则表明上游Dubai 1st Line价格为每桶加15美元，下游Dated Brent价格为每桶加20美元13 通过掉期合约的调整，中间商可以。

fixingcstage1是一个金融术语，是指利率掉期interest rate swap交易中固定支付人fixed rate payer的标识词其中fixing表示固定利率c表示长期，通常是10年stage1表示这个固定支付人需要在生效日前12个工作日确定固定利率举例来说fixingcstage1=35 这表示在利率掉期交易中。

息票互换和基础互换的区别为 息票互换是指同种货币的固定利率和浮动利率之间的互换，即交易的一方向另一方支付一系列固定利率的利息款项换取对方支付的一系列浮动利率的利息款项从交易的对方而言，则是支付一系列浮动利率的利息款项换取一系列固定利率的利息款项这是利率互换中最基本的交易方式 举例说明一方同意。